微众银行11年：穿越周期铺就“长坡厚雪”

2014年12月16日，微众银行诞生。此后11年间，微众银行快速成长与发展，是我们观察金融行业敢于创新、不断突破的一个窗口。

回望起点，微众银行以传统金融“补位者”的身份登上历史舞台，其初心正是通过数字技术填补金融服务空白，走出一条差异化、特色化的数字普惠金融之路。十一年来，普惠金融始终肩负着服务中小微企业、涉农主体与广大居民的重要使命。

当下，商业银行进入了低利率与增速放缓的新阶段，例如不久前，德勤在《中国银行业2025年上半年发展回顾与展望》中指出，行业正普遍面临“息差收窄、盈利承压、转型攻坚”三重挑战。

在此背景下，微众银行清醒地认识到，真正的破局关键在于构建一个多方协同、风险共担、数据驱动的生态系统——推动普惠金融从“可选项”转向“必选项”，从“输血式扶持”迈向“造血式赋能”。

去年在微众银行成立十年之际，微众银行就主动启动了“新十年”战略，将经营思路转向了“风险优先、盈利次之、规模最后”。

为支撑这一转变，微众银行对组织架构进行了深刻调整，将总行部门整合为四大事业群，并增设国际发展部。四大事业群包括企业及机构金融事业群、个人金融事业群、科技及智能事业群、资源管理及管控职能群。

从这一系列调整中，外界亦可窥见微众银行战略转型的决心与成效。正如‘子弹财经’所观察到的，转变之中往往孕育着新机——今年以来，微众银行的企业贷款规模首次超越消费贷，这成为其业务结构转型过程中的一个重要信号。

这个转变并非一蹴而就，自从2017年推出国内首款线上无抵押的企业流动资金贷款产品——“微业贷”以来，微众银行就在持续加码对小微企业的服务。到2025年6月，微业贷已为超过170万户企业提供了授信，累计总额达1.7万亿元。

根据2024年的ESG报告，“微业贷”的信用贷款余额约占九成，户均授信约100万元，平均每笔借款在30万元左右。其中，批发零售、制造业和建筑业三大行业的贷款占比合计超过70%，清晰显示出资金流向了实体经济中最活跃的群体。值得一提的是，今年7月，“微业贷”的授信额度上限已提升至2000万元。这一调整使其能够更精准地匹配不同成长阶段企业客户的资金需求。

在巩固“微业贷”的基础上，微众银行也把数字化服务能力延伸到了更细分的领域，比如为解决外贸小微企业的融资难题。‘子弹财经’注意到，今年微众银行联合中国进出口银行深圳分行、中国信保深圳分公司以及深圳市南方电子口岸，推出了纯线上、无抵押的“微贸贷”。

“微贸贷”其实是在“微业贷”模式上的升级版。微众银行长期深耕广东、江苏、浙江等外贸活跃省份，积累了深厚客群基础。因此能通过持续整合多方资源，有针对性地升级面向外贸企业的金融产品，以提供更精准的服务。

例如“微贸贷”产品中，进出口银行为其提供了低成本的转贷资金，而在风险控制上，微众银行则融合了税务、征信、政府工商等多类数据，搭建了一套相对成熟的企业风险评估模型。最新数据显示，“微贸贷”推出的不到半年内，就为1700家小微外贸企业授信18.20亿元，企业融资成本能降低15%以上。

站在第二个十年的起点，微众银行的这番调整，也呼应着近年来中国银行业的一个整体趋势：越来越多银行正把重心转向服务企业、支持实体经济。随着利息收入空间收窄、个人业务竞争日益激烈，商业银行们开始重新重视对公业务，纷纷加大科技投入、优化内部架构，推动对公服务朝着更数字化、更综合的方向升级。这也体现出，银行业正尝试在商业回报与社会责任之间、在战略定力和业务灵活之间，找到更可持续的平衡点。

微众银行的科技能力，是其能够持续服务广大普通用户的重要基石。自成立之初，该行便坚定走自主研发的道路，致力于通过技术手段让金融服务变得更便捷、高效和可靠。

不久前，微众银行与旗下微众科技联合亮相香港金融科技周，集中展示了其在AI时代的应用和数字员工方面的成果。目前，该行已部署超过100个AI应用场景、700多个AI智能体（Agent），并有50多名数字员工正式“上岗”，显著提升了业务运营与服务效率。

其实，这样的智能化成果并非朝夕之功，而是源于微众银行对科技长期、坚定地投入。‘子弹财经’了解到，微众银行在科技投入上始终不遗余力：全行科技人员占比一直超过50%，IT投入占营业收入的比例长期维持在两位数，这一投入强度在全球银行业中位居前列。

如此持续的科技投入，根本目的是更好地满足其独特的客群需求——服务数量庞大、需求多元且交易频繁的个人消费者和小微企业。

其实早在成立的第二年，微众银行便基于自主可控技术，推出了全国首个分布式架构银行核心系统（Openhive），实现了“同城多中心多活”的架构布局。该系统将客户分布到多个类似“虚拟分行”的集群中，具备高度灵活的可扩展性，支持多版本并行运行，可同时部署超过200个核心业务系统，为业务快速迭代提供了坚实基础。

在运维方面，微众自研的AIOps智能运维系统实现高度自动化，仅需不到15人即可管理超过1.9万台服务器，根因定位时间缩短至3分钟以内，准确率超过90%；在开发测试环节，自动化测试覆盖率超过75%，部分产品达95%，并引入AI Copilot自动生成测试用例，使产品投放周期最快压缩至10天，系统扩容仅需2天。

这一切共同支撑起一套承载亿级交易、兼顾高可用与低成本的科技系统，真正实现了“一套系统，服务亿级用户”的目标。

经过近十年的积累，微众银行在数字金融技术上取得多项突破，成功打破了高可用、高性能与低成本的“不可能三角”。

微众在全球银行业中率先采用了分布式核心系统架构。这一改变，让每个银行账户的IT运维成本从过去动辄几十甚至上百元，大幅降至平均每年仅2元。单日金融交易峰值超过14亿笔、产品可用率达到99.999%的系统能力，有力支撑了普惠金融业务的发展。成本的显著下降，让广泛服务普通用户成为可能，从技术上真正支撑了普惠金融的可持续发展。

在国内业务稳步发展的同时，微众银行也开始将自主研发的数字银行系统、AI解决方案等带到海外市场。

去年，微众银行在香港设立了“微众科技有限公司”，成为国内首家直接在境外设立科技子公司的银行。目前，微众科技已进入中国香港、印度尼西亚、马来西亚、泰国等市场，累计与超过20家机构达成合作意向，金额达数亿美元。‘子弹财经’了解到，微众科技特别关注亚太和中东地区。这些地方互联网普及率高，但传统金融服务覆盖不足，恰恰是数字银行解决方案能够发挥优势的潜力市场。

特别是当前，微众科技正肩负着微众银行迈向国际化的关键使命。通过“技术出海”，微众银行致力于将自身积累的数字金融解决方案、数字基建能力以及AI原生技术等推向全球市场，从而打开新的增长空间。这一切也再次印证：技术始终是驱动微众银行向前发展的核心引擎。

简单来说，AI原生银行就是银行业务不再主要依赖人工审批和传统风控，而是更多地交给AI系统自动处理，精准度更高。无论是客户标签、广告展示，还是个性化推荐和营销内容生成，AI都能参与其中。

例如微众银行，没有实体网点，不论是客户贷款申请，还是要买理财产品全程均在线上完成，贷款申请从提交申请到完成审批仅需数秒，资金几分钟内即可到账；理财需求也能在丰富的数字货架上随时满足。这一纯线上模式的高效体验，背后是多种新技术的深度应用，例如微众银行通过数字营销触达客户，构建了基于大数据的风控模型用于风险控制。

可以说，银行业对AI的使用已经超越了“辅助工具”的阶段，进入以“AI原生”为特征的系统性升级期。微众银行主要从三个方面推进这一转型：

首先是搭建灵活高效的AI基础设施。微众银行建立了经济、弹性化的算力供应体系，不仅能高效管理和调度算力资源，还支持模型的一键部署和微调，降低了AI应用的开发和运维门槛。

通过自动化工具和智能运维系统，银行可以快速响应业务需求，提升模型迭代效率和资源利用率。值得一提的是，微众还自研了金融行业首款AI智算交换机，构建了软硬件自主可控的高性能智算网络方案，实现了灵活配置。

其次是建设易用的AI应用开发工具。微众银行打造了一站式的应用与智能体构建平台，支持低代码和自定义编程等多种开发方式，内置交互插件库等常用工具。同时，微众银行还搭建了企业级AI知识平台，帮助员工快速沉淀和共享专业知识，提升知识利用效率，该平台能将知识获取融入日常流程，实现知识的自动积累和更新，并具备权限管理、上下文记忆等智能功能。

更重要的是推进AI与业务场景的深度融合。‘子弹财经’了解到，微众银行正在通过专项方式，挑选高价值业务场景来打造标杆AI应用，验证平台能力。例如在营销场景中，针对传统营销内容生成难、用户标签不准、数据安全限制多等问题，银行采用联邦学习技术，在合规前提下融合多方数据，精准识别目标客群。同时，借助大模型生成内容并实时审核，提升素材生产效率和合规性，再通过多渠道推送和反馈数据不断优化策略。

“银行服务无处不在，就是不在银行网点。”《银行4.0》作者布莱特·金的这句话，正在微众银行的实践中得到印证——通过AI原生重构服务逻辑，让金融服务深度融入用户的使用轨迹，实现智能、无处不在的陪伴。

在“十五五”规划开启之际，微众银行展示的不仅是技术能力，更是一种面向未来的银行形态——以AI原生为核心，以普惠金融为使命，以全球化视野为方向。

2025年上半年，微众银行资产总额进一步增长至7147.2亿元，持续位居互联网银行首位。其长期发展的“长坡”，源于对科技投入和普惠金融的战略专注；而深厚的“厚雪”，则建立在超过4.2亿个人客户、580万企业客户以及系统化AI能力所构筑的综合壁垒之上。

对微众银行来说，变的，是顺应环境的前沿布局与业务重心；不变的，是始终以技术为引擎、以普惠为初心的核心战略。在“长坡厚雪”的逻辑之下，微众银行正以自身的“变”与“不变”，铺就一条稳健而具韧性的未来之路。